Cómo se ve en la vida real
En lugar de invertir $10,000 en una acción, invertís $2,500 en 4 acciones diferentes.
Cómo se calcula
Estrategia de reducción del riesgo NO sistemático (específico de un activo) combinando activos cuya correlación entre sí es menor a 1 — no necesariamente negativa, solo imperfecta. El riesgo sistemático (de todo el mercado) no se elimina diversificando.
Para ir más a fondo
Teoría de Markowitz: cartera óptima donde (σp)² = w₁²σ₁² + w₂²σ₂² + 2w₁w₂ρ₁₂σ₁σ₂. El riesgo sistemático remanente se mide con Beta; solo se reduce cubriéndolo (hedging) o diversificando entre clases de activos poco correlacionadas, no acciones individuales.